Qué es el interés compuesto
Con el interés simple, los intereses se calculan siempre sobre el capital inicial. Con el interés compuesto, los intereses que vas ganando se suman al capital y, a partir de ese momento, también generan intereses. El efecto es pequeño al principio y se vuelve muy notable con los años, porque cada periodo parte de una base más grande.
Para un solo ingreso inicial, la fórmula es: capital final = capital inicial × (1 + r)t, donde r es la rentabilidad anual en forma decimal y t son los años. Por ejemplo, 10.000 € al 4 % durante 10 años dan 10.000 × 1,0410 = 14.802,44 €.
Cómo funciona esta calculadora con aportaciones mensuales
La calculadora convierte la rentabilidad anual en un tipo mensual equivalente (de modo que 12 meses reproduzcan exactamente esa rentabilidad anual) y recorre mes a mes: primero se aplican los intereses al saldo y después se suma tu aportación al final del mes. Así, cada aportación empieza a generar intereses el mes siguiente. Es una hipótesis razonable y sencilla de entender; en la práctica, la fecha de cada aportación y la forma de abonar los intereses dependen del producto concreto.
El tiempo pesa más que la cantidad
Para ver el efecto, imagina una persona que aporta 200 € al mes con una rentabilidad constante del 5 % anual. El resultado a distintos plazos es:
| Plazo | Aportado | Intereses | Capital final |
|---|---|---|---|
| 10 años | 24.000 € | 6.872,63 € | 30.872,63 € |
| 20 años | 48.000 € | 33.160,90 € | 81.160,90 € |
| 30 años | 72.000 € | 91.075,18 € | 163.075,18 € |
Fíjate en la tercera fila: a 30 años, los intereses (91.075 €) superan a lo que has aportado (72.000 €). Pasar de 20 a 30 años solo añade 24.000 € de aportaciones, pero el capital sube en más de 80.000 €. Esa es la razón por la que empezar pronto, aunque sea con poco, suele pesar más que aportar mucho tarde.
Interés simple frente a compuesto
Con 10.000 € al 4 % durante 10 años, el interés simple daría 10.000 × 4 % × 10 = 4.000 € de intereses (14.000 € en total). Con interés compuesto, el capital final es 14.802,44 €: 802,44 € más, solo por reinvertir los intereses. Cuanto mayor es el plazo, mayor se hace esa diferencia.
La regla del 72
Para estimar cuánto tarda un capital en duplicarse, divide 72 entre la rentabilidad anual. Al 4 % tardará unos 18 años (72 ÷ 4); al 6 %, unos 12 años. Es una aproximación mental rápida. El cálculo exacto al 4 % da 17,7 años y al 6 %, 11,9 años.
Lo que esta calculadora no tiene en cuenta
- Impuestos. En España, los rendimientos del ahorro tributan en el IRPF con tipos que van del 19 % al 28 % según el tramo. El capital final real será menor que el mostrado.
- Inflación. 81.160 € dentro de 20 años no compran lo mismo que hoy. Si estimas una inflación del 2 % anual, ese capital equivale a menos poder adquisitivo actual.
- Comisiones. Los fondos y planes cobran gastos de gestión que restan rentabilidad cada año. Una diferencia de un punto porcentual se acumula de forma notable en décadas.
- Variaciones de aportación. Si subes o dejas de aportar durante un tiempo, el resultado cambia.
Cómo usar bien la simulación
- Prueba con una rentabilidad prudente. Es más útil comparar escenarios (por ejemplo 2 %, 4 % y 6 %) que fiarte de un solo número.
- Fija una aportación que puedas mantener incluso en meses ajustados; la constancia es lo que hace funcionar el efecto.
- Usa el resultado para fijar metas, no para predecir. Si el objetivo es un colchón de emergencia, prioriza liquidez y seguridad sobre rentabilidad.
- Antes de contratar un producto, compara su coste total (comisiones) y su riesgo con las fuentes oficiales del supervisor.
Preguntas frecuentes
¿Qué diferencia hay entre TIN y TAE aquí?
La calculadora usa la rentabilidad anual efectiva, es decir, lo que realmente crece el dinero en un año con la capitalización incluida. Si tu producto indica un TIN con abonos periódicos, su TAE es la cifra comparable.
¿Y si no hago aportaciones?
Pon la aportación mensual a 0 y un capital inicial: verás el crecimiento puro de un único ingreso, como en el ejemplo de 10.000 € al 4 %.
¿Es esto un consejo de inversión?
No. Es una herramienta matemática. No recomendamos productos ni garantizamos rentabilidades. Para decidir dónde poner tu dinero, consulta a un asesor financiero autorizado.
Fuentes y lecturas oficiales
- Finanzas para Todos: plan de educación financiera de la CNMV y el Banco de España.
- Ley 35/2006 del IRPF: tributación de los rendimientos del capital y base imponible del ahorro.
Contenido revisado en octubre de 2026. Los tipos del IRPF pueden cambiar. Más sobre nuestro método en cómo calculamos.